Apa Itu Likuiditas, Jenis & Manfaatnya? Bagaimana Memilih Penyedia Likuiditas Terbaik?

Pengantar

Likuiditas adalah kemampuan untuk dengan mudah mengubah aset menjadi uang tunai tanpa kehilangan uang dibandingkan dengan harga pasar. Likuiditas mengukur tingkat likuiditas yang tersedia dan seberapa cepat aset atau keamanan finansial dapat dikonversi menjadi uang tunai tanpa kehilangan nilai yang signifikan. Kas menggambarkan betapa mudah atau sulitnya mengubah aset atau sekuritas menjadi uang tunai.

Likuiditas menggambarkan kemampuan untuk membeli atau menjual sekuritas atau aset tanpa transaksi yang secara signifikan mempengaruhi harganya. Likuiditas umumnya mengacu pada kemudahan atau kecepatan jual beli surat berharga di pasar sekunder. Likuiditas pasar mengacu pada sejauh mana pasar, seperti pasar saham suatu negara atau pasar real estat kota, memungkinkan aset untuk dibeli dan dijual dengan harga yang stabil dan transparan.

Apa itu Likuiditas?

Likuiditas adalah sejauh mana sekuritas dapat dengan cepat dibeli dan dijual di pasar pada harga yang mencerminkan nilainya saat ini. Dengan kata lain, likuiditas menggambarkan seberapa cepat suatu aset dapat dibeli dan dijual di pasar pada harga yang mencerminkan nilai intrinsiknya. Secara umum, likuiditas mengacu pada sejauh mana aset dapat dengan mudah dikonversi menjadi uang tunai tanpa mempengaruhi harga pasar.

Di pasar ekuitas atau obligasi, likuiditas mengacu pada kecepatan di mana pembelian atau penjualan dapat terjadi pada harga yang sesuai dengan nilai aset saat ini. Sederhananya, likuiditas mengacu pada seberapa cepat Anda dapat mengubah sesuatu menjadi uang dan tetap mempertahankan nilainya. Kas dalam Likuiditas mengacu pada jumlah uang yang dimiliki seseorang atau perusahaan dan kemampuan untuk mengubah aset menjadi uang tunai dengan mudah.

Bagaimana Cara Memilih Penyedia Likuiditas?

Pasar Keuangan Sering disebut dengan banyak nama yang berbeda, termasuk "Wall Street" dan "pasar modal", tetapi nama yang berbeda tetap memiliki arti yang sama. Likuiditas mengacu pada kecepatan di mana investasi dapat dijual tanpa berdampak negatif pada nilainya. harga. Analis dan investor menggunakannya untuk mengidentifikasi perusahaan dengan likuiditas tinggi.

Likuiditas saham penting terutama karena menunjukkan kemudahan investor untuk keluar dari suatu posisi, sementara likuiditas neraca membantu investor lebih memahami fleksibilitas keuangan perusahaan. Likuiditas keuangan secara langsung berkaitan dengan kemampuan satu aset untuk berubah menjadi aset lain sambil mempertahankan nilai intrinsiknya. Sederhananya, likuiditas mendapatkan uang Anda kapan pun Anda membutuhkannya.

Layanan Berkualitas

Salah satu hal penting dalam memilih penyedia Likuiditas adalah jumlah uang yang tersedia untuk investasi dan pengeluaran. Ini adalah ukuran kemampuan perusahaan Anda untuk mengubah aset—atau apa pun yang dimiliki bisnis Anda yang memiliki nilai finansial—menjadi uang tunai.

Peraturan dan regulasi

Meskipun tidak ada aturan ketat untuk menentukan apakah suatu aset likuid atau tidak likuid, cara yang berguna untuk menentukan likuiditas sekuritas individual adalah dengan menganalisis bid-ask spread dan volume perdagangannya. Uang tunai adalah yang paling likuid, sedangkan aset berwujud seperti real estat dianggap tidak likuid. Kemudahan akses tergantung pada likuiditas aset yang mendasari, baik itu saham, obligasi, komoditas, atau aset fisik. Memahami likuiditas dan bagaimana Federal Reserve mengelolanya dapat membantu perusahaan dan individu mengantisipasi tren ekonomi dan menjaga kesehatan keuangan mereka.

 Manakah Penyedia Likuiditas Terbaik?

Dalam kasus pertukaran mata uang kripto, likuiditas biasanya disediakan oleh pembuat pasar yang mencocokkan pembeli dan penjual. Karena Uniswap adalah pertukaran terdesentralisasi, Uniswap bekerja dengan dana kripto penggunanya melalui kumpulan likuiditas, yang merupakan kumpulan yang berisi dua mata uang kripto dan dua mata uang kripto. Uniswap adalah salah satu pertukaran terdesentralisasi terbesar dalam hal total nilai beku (TVL), jumlah aset kripto dalam kumpulan likuiditas. Uniswap adalah protokol berbasis Ethereum yang menggunakan kontrak pintar untuk menyimpan aset kripto di kolam likuiditas, memungkinkan investor untuk memperdagangkan mata uang kripto langsung dari dompet Ethereum mereka.

Uniswap menggunakan kumpulan likuiditas pembuat pasar otomatis (AMM) untuk menawarkan pertukaran cryptocurrency instan. Sampai saat ini, pertukaran terdesentralisasi yang paling sukses adalah Uniswap, dengan cryptocurrency senilai lebih dari $4 miliar yang dipertaruhkan di platformnya untuk menyediakan likuiditas. Kumpulan likuiditas menggunakan kontrak pintar pada blockchain Ethereum untuk menyediakan likuiditas ke bursa yang terdesentralisasi. Kumpulan likuiditas Kyber Networks didistribusikan oleh pembuat pasar profesional atau tim proyek, dan tidak seperti tiga AMM lainnya, kumpulan tersebut tidak terbuka untuk menyediakan likuiditas kepada siapa pun.

 jenis

1. Likuiditas pasar adalah kemudahan saham diperdagangkan di pasar publik, sedangkan likuiditas neraca adalah kemampuan perusahaan untuk membayar kewajibannya dalam jangka pendek. Likuiditas akuntansi mengukur kemudahan individu atau entitas dapat memenuhi kewajiban keuangannya dengan aset likuid yang dimilikinya: kemampuan untuk membayar utang pada saat jatuh tempo.

2. A saham dianggap likuid jika dapat dibeli dan dijual dengan cepat dengan dampak minimal pada harga pasar. Misalnya, saham Apple sangat likuid karena volume perdagangan yang tinggi, sehingga dapat langsung dibeli dan dijual pada harga saat ini. Hal ini karena volume perdagangan yang lebih tinggi menunjukkan bahwa saham atau obligasi mudah diperdagangkan pada harga pasar.

3. Tagihan keuangan dianggap sangat likuid karena biasanya dapat dijual kapan saja dengan harga pasar saat ini. Sekuritas adalah aset seperti saham, obligasi, dan surat berharga yang dapat dengan mudah dikonversi menjadi uang tunai.

 Manfaat 5

• Likuiditas adalah ukuran likuiditas dan aset lain yang dimiliki bank untuk membayar tagihan dengan cepat dan memenuhi kewajiban keuangan dan bisnis jangka pendek. Likuiditas akuntansi adalah ukuran kemudahan dimana perusahaan atau individu dapat memenuhi kewajiban keuangannya menggunakan aset yang dapat dibuang
• Likuiditas tinggi terjadi ketika suatu lembaga, perusahaan, atau individu memiliki sumber daya yang cukup untuk memenuhi kewajiban keuangan. Kas adalah uang tunai dan aset yang dapat dengan cepat diubah menjadi uang tunai bila diperlukan untuk memenuhi kewajiban keuangan.
• Aset yang lebih likuid berarti lebih mudah untuk mendapatkan nilai tunai dalam jumlah besar dengan cepat. Tingkat likuiditas aset tertentu bergantung sepenuhnya pada seberapa cepat aset tersebut dapat dijual dan diubah menjadi uang tunai dengan nilai yang sama. Kas terdiri dari kas, treasury bill, wesel dan obligasi, dan aset lainnya yang dapat dijual dengan cepat.
• Rasio likuiditas cepat tidak termasuk persediaan dan aset lancar lainnya yang tidak likuid, seperti kas, piutang, dan investasi jangka pendek. Laporan Kas tidak hanya mengevaluasi rasio likuiditas saat ini atau rasio kritis tetapi juga menilai kemampuan suatu perusahaan untuk tetap dapat bertahan dalam keadaan darurat (skenario terburuk) atas dasar bahwa bahkan perusahaan yang sangat menguntungkan pun dapat mengalami masalah jika mereka tidak memiliki likuiditas untuk merespon. untuk kejadian tak terduga
• . Kas memiliki arti yang sedikit berbeda di pasar saham, di mana saham perusahaan dapat ditukar dengan uang tunai.

Pro kontra 

Pro

• Pengguna menyetor dana mereka ke dalam kumpulan cryptocurrency dengan imbalan penyedia likuiditas/token LP. Sebagai imbalan untuk menyetorkan aset kripto nyata, penyedia likuiditas menerima Token Penyedia Likuiditas (LPT), yang mewakili bagian pengguna dalam kumpulan likuiditas yang dipilih.
•  Penyedia Likuiditas (LP) adalah pengguna yang menyediakan kumpulan likuiditas melalui aset kripto sehingga dana tersebut dapat digunakan dalam protokol Keuangan Terdesentralisasi (Defi) masing-masing.
• Atau, pertukaran membuat kumpulan likuiditas dan mengharuskan pedagang untuk mendanai mereka dengan menyetorkan cryptocurrency yang tidak digunakan dengan imbalan biaya token.
• Selain mengatasi masalah yang terkait dengan likuiditas pasar cryptocurrency, kumpulan likuiditas dapat membuka ruang cryptocurrency dan Defi untuk lebih banyak pengguna.

Kekurangan

• Platform likuiditas rendah berarti pencairan bisa memakan waktu lebih lama karena aset digital tidak tersedia. 
• Menyediakan likuiditas untuk pertukaran cryptocurrency bekerja sedikit berbeda karena cryptocurrency terdesentralisasi (tidak dikeluarkan oleh satu entitas) dan umumnya OTC (over the counter). 
• Hal ini memungkinkan pengguna untuk tidak dengan mudah menyediakan likuiditas dan tidak perlu mencari bagian dari setiap stablecoin di pool, seperti halnya dengan Balancer dan Uniswap.

Masa depan 

Dalam keadaan cryptocurrency saat ini, menyediakan likuiditas untuk protokol Defi adalah salah satu bisnis yang paling menguntungkan. Untuk menyediakan likuiditas, sumber daya harus dikunci dalam protokol, yang mengurangi likuiditas keseluruhan ruang Defi. Memiliki banyak penyedia likuiditas dan menggabungkannya ke dalam satu akun adalah keuntungan besar dari bisnis perdagangan. Memiliki protokol terdesentralisasi yang dirancang untuk menyediakan likuiditas tinggi di antara mereka menciptakan pasar valuta asing, di mana sebagian besar transaksi adalah untuk utilitas daripada hanya spekulasi.

Penciptaan pasar otomatis memungkinkan pedagang cryptocurrency untuk berdagang secara independen di bursa yang terdesentralisasi. Ini berkat protokol Automatic Market Maker (AMM), yang memberi pedagang likuiditas instan kapan pun mereka ingin berdagang. Untuk trader, AMM memungkinkan Anda untuk langsung mendapatkan pengalaman dalam trading dengan harga pasar; untuk penyedia likuiditas, pelaku pasar dapat memperoleh komisi pada setiap perdagangan. Alih-alih mengandalkan pasar jual-beli tradisional, pembuat pasar otomatis menggunakan kumpulan likuiditas dari berbagai jenis cryptocurrency sehingga mereka selalu dapat menawarkan penawaran kepada pedagang.

Kesimpulan

Karena NFT dapat menyimpan nilai terpisah untuk setiap token, Uniswap V3 memungkinkan penyedia likuiditas untuk memilih kisaran harga cryptocurrency yang ingin mereka berikan likuiditas juga. Ini bisa menjadi salah satu dari dua token di kolam likuiditas atau Zapper. fi memungkinkan konversi latar belakang untuk sebagian besar aset yang sangat likuid seperti Ethereum, DAI, USDC, dan USDT.

Protokol memungkinkan aplikasi untuk menawarkan likuiditas. Protokol Defi berbasis Ethereum memberikan insentif keuangan untuk berpartisipasi, menghasilkan manajemen penyelesaian yang efisien. Kumpulan likuiditas Bancor Relays adalah salah satu kumpulan likuiditas terbaik, terutama untuk menggunakan BNT untuk memfasilitasi transfer data antara jaringan blockchain yang berbeda dengan jaringan blockchain Ethereum dan EOS.

FAQ itu